ارزش بیتکوین به‌عنوان رمزارز پیشگام در دنیای ارزهای دیجیتال، تحت تأثیر عوامل پیچیده‌ای مانند احساسات بازار، پیشرفت‌های تکنولوژیک، تحولات نظارتی و روندهای کلان اقتصادی قرار می‌گیرد. در همین راستا، نوسانات شدید قیمت بیتکوین توجه معامله‌گران، سرمایه‌گذاران و تحلیل‌گران را به خود جلب کرده و آنان را به تلاش برای کشف الگوها و روندهای قیمتی سوق داده است. در این مقاله فراز به بررسی عوامل موثر بر قیمت بیتکوین می‌پردازیم و سناریوهای مثبت و منفی را برای پیش بینی قیمت بیت کوین تا پایان سال ۲۰۲۴ را بررسی می‌کنیم.
نگاهی به تاریخچه قیمت بیتکوین
تاریخچه قیمت بیتکوین نگاهی جذاب به تحول این ارز دیجیتال ارائه می‌دهد. از زمان راه‌اندازی آن در سال ۲۰۰۹، که ارزش آن کسری از یک سنت بود، بیتکوین شاهد تغییرات قیمتی چشمگیری بوده که تحت تأثیر نوآوری، روندهای بازار و رویدادهای خارجی قرار گرفته است.
اولین قیمت ثبت‌شده برای بیتکوین در اکتبر ۲۰۰۹ برابر با ۰.۰۰۰۷۶۴ دلار بود، به‌طوری‌که با یک دلار می‌شد بیش از ۱۳۰۰ بیتکوین خرید. در سال ۲۰۱۱ قیمت آن به بیش از ۳۰ دلار رسید و سپس در طی اصلاحات بازار به سطح قیمتی ۲.۱ دلار کاهش یافت که نوسانات شدید را در ابتدای راه نشان می‌دهد.
در سال ۲۰۱۳، بیتکوین جهشی سریع به سطح قیمتی ۱۱۶۰ دلار داشت اما دوباره سقوط کرد. بااین‌حال، سال ۲۰۱۷ نقطه عطف مهمی برای این رمزارز بود، زیرا در جریان یک روند صعودی گسترده، قیمت آن به نزدیک ۲۰٬۰۰۰ دلار رسید.
پس از این دوره، بیتکوین اصلاح قیمتی را تجربه کرد اما در سال ۲۰۲۱، در بحبوحه همه‌گیری کووید-۱۹، به بالاترین رکورد قیمتی خود، یعنی حدود ۶۵٬۰۰۰ دلار دست یافت. در آن زمان بود که این رمزارز به‌عنوان ابزاری برای مقابله با تورم شناخته شد.
در این مسیر عواملی مانند نظارت‌های قانونی و هک‌های امنیتی نیز نقش مهمی در شکل‌دهی مسیر بیتکوین داشته‌اند. برای مثال، هک صرافی مت گاکس (Mt. Gox) در سال ۲۰۱۴ منجر به کاهش قیمت و بی‌اعتمادی مقطعی سرمایه‌گذاران نسبت به این دارایی شد.
در سال‌های اخیر نیز پذیرش نهادی بیتکوین، از جمله تایید شدن ETF های بیتکوین و سرمایه‌گذاری‌های بزرگ شرکتی، جایگاه آن را به‌عنوان یک دارایی جهانی تقویت کرده اند.
در زمان انتشار این مقاله ( دسامبر ۲۰۲۴) بیتکوین با قیمتی بیش از ۹۵٬۰۰۰ دلار معامله می‌شود و خوش‌بینی پیرامون آن عمدتا از پیروزی دونالد ترامپ در انتخابات ریاست جمهوری ایالات متحده در سال ۲۰۲۴ نشات می‌گیرد.
عوامل مؤثر بر قیمت بیتکوین در ۲۰۲۴
قیمت بیتکوین در سال ۲۰۲۴ تحت تأثیر ترکیبی از عوامل کلان اقتصادی، پیشرفت‌های فناوری و پویایی‌های بازار تغییر کرده است. این عوامل کلیدی شامل موارد زیر هستند.
بیشتر بخوانید: آیا بیتکوین ₿ برای سرمایه‌گذاری در سال ۲۰۲۴ انتخاب خوبی است؟
۱) هاوینگ و نصف شدن پاداش استخراج بیتکوین
رویداد هاوینگ که در تاریخ ۳۱ فروردین ۲۰۲۴ انجام شد، پاداش استخراج بیت کوین را به نصف کاهش داده و رشد عرضه بیتکوین را محدود می‌کند. رویداد هاونیگ بیتکوین در سال ۲۰۲۴ که پاداش استخراج را از ۶٫۲۵ بیتکوین به ۳٫۱۲۵ بیتکوین کاهش داد، اهمیت مدل ضدتورمی بیتکوین را بیشتر نمایان کرد. این رویداد، که بخشی از طراحی اصلی بیتکوین است، عرضه کوین‌های جدید را محدود کرده و باعث تقویت کمیاب بودن آن می‌شود. به‌طور تاریخی، چنین رویدادهایی باعث افزایش قیمت به دلیل کاهش عرضه و افزایش تقاضا شده‌اند و معمولاً اثرات آن‌ها در ماه‌های پس ازهاوینگ نیز باقی می‌ماند.
۲) پیروزی دونالد ترامپ در انتخابات ریاست جمهوری ایالات متحده
موضع دونالد ترامپ در حمایت از بیتکوین در سال ۲۰۲۴ تأثیر چشمگیری بر پویایی بازار و چشم‌انداز نظارتی ارزهای دیجیتال داشته است. وعده‌های کمپین او، از جمله ایجاد ذخیره استراتژیک بیتکوین و مخالفت با ارزهای دیجیتال بانک مرکزی (CBDC)، تعهد او را به تقویت آزادی مالی و حمایت از صنعت رمزنگاری آمریکا نشان می‌دهد. ترامپ همچنین اصلاحات نظارتی را برای شفاف‌سازی قوانین رمزنگاری پیشنهاد کرد، از جمله جایگزینی رهبری SEC، که می‌تواند سرمایه‌گذاری‌های نهادی و نوآوری را جذب کند. این اقدامات خوش‌بینی را تقویت کرده و قیمت بیتکوین را به بیش از ۸۵٬۰۰۰ دلار رسانده است. رویکرد او، ایالات متحده را به‌عنوان یک رهبر جهانی بالقوه در حوزه ارزهای دیجیتال مطرح می‌کند.
۳) تایید ETF بیتکوین
تأیید صندوق‌های قابل معامله (ETF) در بورس بیتکوین توسط کمیسیون بورس و اوراق بهادار آمریکا (SEC) درابتدای سال ۲۰۲۴، پذیرفته شدن بیتکوین از سوی نهاد و شرکت‌های مختلف را به‌طور قابل توجهی تقویت کرد و باعث ورود سرمایه از سمت افرادی که به سرمایه‌گذاری‌های سنتی علاقه داشتند شد.
۴) پذیرش نهادی
مشارکت فزاینده سرمایه‌گذاران نهادی، از جمله صندوق‌های تأمینی و بازنشستگی، نقدینگی و ثبات بیشتری به بازارارزهای دیجیتال اضافه کرده و جایگاه بیتکوین را به‌عنوان یک دارایی شناخته‌شده تقویت کرده‌اند. سرمایه‌گذاری‌های نهادی معمولاً استراتژی‌های بلندمدت را دنبال می‌کنند و نوسانات بازار را کاهش می‌دهند.
۵) روندهای کلان اقتصادی
وضعیت اقتصاد آمریکا، از جمله نرخ تورم، نرخ بهره و تحولات ژئوپلیتیکی، در طول سال ۲۰۲۴ مستقیماً بر بیتکوین تأثیر گذاشته است. این رمزارز اغلب به‌عنوان ابزاری برای مقابله با تورم دیده می‌شود که در شرایط عدم اطمینان اقتصادی جذاب خاصی برای سرمایه‌گذاران دارد. با این حال، تقویت شاخص دلار یا کاهش تورم می‌توانند مولفه‌هایی برای کاهش تقاضای بیت کوین باشند.
تحلیل تکنیکال و فاندامنتال قیمت بیتکوین تا پایان ۲۰۲۴
یکی از گام‌های کلیدی در پیش‌بینی قیمت بیتکوین، انجام تحلیل تکنیکال (TA) و تحلیل بنیادی (فاندامنتال) است. این روش‌ها بینش‌های ارائه می‌دهند که دقیقا مکمل یکدیگر هستند:
- تحلیل تکنیکال بر رفتار بازار و روندهای تاریخی قیمت تمرکز دارد.
- در حالی که تحلیل بنیادی عوامل خارجی مانند پویایی بازار، تحولات نظارتی و روندهای کلان اقتصادی را که بر ارزش ذاتی بیتکوین تأثیر می‌گذارند، ارزیابی می‌کند.
مشاهده تحلیل هفتگی بیت کوین و بازار ارز دیجیتال در وبلاگ فراز
تحلیل تکنیکال بیتکوین
بیتکوین در حال حاضر در یک کانال صعودی بلندمدت حرکت می‌کند و قیمت نزدیک به میانه این کانال قرار دارد. این موضوع نشان‌دهنده قدرت خریداران است، اما احتمال رسیدن به سقف کانال (حدود ۲۷۰۰۰۰ دلار) با توجه به عوامل فاندامنتالی وجود دارد. خط میانی کانال در گذشته نقش حمایتی داشته و در صورت اصلاح قیمت می‌تواند همچنان از افت بیشتر جلوگیری کند.
از نظر میانگین‌های متحرک، میانگین ۵۰ روزه (MA50) نزدیک به قیمت فعلی است و نقش حمایتی قدرتمندی دارد. همچنین، میانگین ۲۰۰ روزه (MA200) در سطوح پایین‌تر قرار گرفته و به‌عنوان حمایت بلندمدت عمل می‌کند. تقاطع این دو میانگین از پایین به بالا (تقاطع طلایی) قبلاً رخ داده است که تأییدکننده روند صعودی بلندمدت بیتکوین است.
شاخص قدرت نسبی (RSI) در سطح ۷۵.۳۴ قرار دارد، که نشان‌دهنده ورود به محدوده اشباع خرید است. این شرایط ممکن است اصلاح کوتاه‌مدت یا تثبیت قیمت را به دنبال داشته باشد، به‌خصوص اگر RSI به بالای ۸۰ برسد.
در اندیکاتور MACD، خطوط MACD و سیگنال هر دو در حال افزایش هستند و هیستوگرام مثبت است. این موضوع قدرت روند صعودی را تأیید می‌کند و تا زمانی که تقاطع نزولی بین این دو خط رخ ندهد، روند صعودی ادامه‌دار خواهد بود.
سطوح حمایت کلیدی در حدود ۶۲,۶۲۳ دلار (میانگین ۵۰ روزه) و ۴۱,۷۰۲ دلار (میانگین ۲۰۰ روزه) قرار دارند، در حالی که مقاومت روانی و تکنیکال اصلی نزدیک به ۱۰۰,۰۰۰ دلار است. عبور از این سطح می‌تواند قیمت را به سمت اهداف بالاتر، مانند ۱۲۰,۰۰۰ دلار تا پایان سال ۲۰۲۴، هدایت کند.
در مجموع، بیتکوین همچنان در یک روند صعودی قوی قرار دارد، اما به دلیل اشباع خرید در RSI، احتمال یک اصلاح کوتاه‌مدت یا دوره تثبیت قیمت وجود دارد.
تحلیل فاندامنتال بیت کوین
تحلیل فاندامنتال ارزش ذاتی بیتکوین را بر اساس شرایط کلی بازار، عوامل اقتصادی و نظارتی ارزیابی می‌کند. جنبه‌های کلیدی بررسی فاندامنتال بیت کوین شامل موارد زیر است:
- نصف شدن پاداش بیتکوین (هاوینگ): کاهش پاداش استخراج که هر ۴ سال یکبار اتفاق می‌افتد، نرخ تورم بیتکوین را نصف می‌کند که اغلب منجر به محدودیت عرضه و افزایش احتمالی قیمت می‌شود.
- پذیرش نهادی: افزایش علاقه سرمایه‌گذاران نهادی و تصویب ETFها می‌تواند تقاضای بلندمدت را تقویت کند.
- روندهای کلان اقتصادی: عملکرد بیتکوین اغلب با تورم و قدرت دلار همبستگی دارد. به‌عنوان مثال، در زمان عدم اطمینان اقتصادی و ریزش شاخص دلار (DXY)، بیتکوین به‌عنوان یک پوشش در برابر تورم شناخته می‌شود.
- معیارهای شبکه: شاخص‌هایی مانند نرخ هش و آدرس‌های فعال نشان‌دهنده فعالیت شبکه و امنیت هستند که احساسات سرمایه‌گذاران را به طور مثبت تحت تأثیر قرار می‌دهند.
نکته: برای به‌روز ماندن در مورد روندهای اقتصادی جهانی، تغییرات نظارتی و رویدادهای مهم بیتکوین، از منابع خبری مانند کوین دسک (Coin Desk) و کوین تلگراف (Coin Telegraph) و سایت‌های تحلیلی مانند کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) استفاده کنید.
پیش‌بینی کارشناسان برتر درباره قیمت بیتکوین در ۲۰۲۴
با نزدیک شدن قیمت بیتکوین به سطوح بی‌سابقه در سال ۲۰۲۴، تحلیل‌گران و سرمایه‌گذاران نهادی دیدگاه خود را برای پیش بینی قیمت بیت کوین تا پایان ۲۰۲۴ بیان کردند. اکثر تحلیل‌ها نشان می‌دهد که قیمت بیتکوین احتمالاً از مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلار عبور می‌کند. به‌نظر می‌رسد این موضوع به دلیل تقاضای نهادی، سیاست‌های دوستدارانه رمزارز در دولت ترامپ و شرایط اقتصادی مساعد ممکن شده است. با این حال، برخی نیز درباره نوسانات و ریسک‌های موجود هشدار داده‌اند.
-
لنیکس لای (از صرافی OKX): این شخص معتقد است که بیتکوین تا پایان ۲۰۲۴ از مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلار عبور می‌کند، اما نباید ریسک‌های اقتصاد کلان مانند تورم و تنش‌های ژئوپلیتیکی را نادیده گرفت.
-
جاش گیلبرت (از صرافی eToro): شش‌رقمی (میلیونی) شدن قیمت بیتکوین را محتمل می‌داند و دلیل اصلی آن را به ورود سرمایه‌های نهادی از طریق ETF و کاهش نرخ بهره نسبت داده است.
-
کی یانگ جو (از پلتفرم تحلیلی CryptoQuant): هدف قیمتی محتاطانه ۵۸,۹۷۴ دلار را تعیین کرده و هیجانات بیش‌ازحد و خارج از کنترل را به عنوان عامل اصلاحات کوتاه‌مدت مطرح می‌کند.
-
ماتی گرینسپن (از رسانه Quantum Economics): روند صعودی بلندمدت بیتکوین را متحمل می‌داند که ناشی از محدودیت عرضه و افزایش تقاضای نهادی است.
-
پاو هوندال ( از پلتفرم SwyftX): پیش‌بینی ۱۰۳,۰۰۰ دلاری با استفاده از ابزارهای تکنیکال مانند فیبوناچی ارائه می‌کند و اظهار دارد که تقاضای مستمر نهادی قیمت را به میزان قابل‌توجهی افزایش خواهد داد.
سناریوهای احتمالی قیمت بیتکوین تا پایان ۲۰۲۴
مسیر قیمت بیتکوین در سال ۲۰۲۴ تحت تأثیر عوامل مختلفی از جمله احساسات بازار، رفتار نهاد و موسسات، شرایط اقتصادی و تحولات نظارتی قرار دارد. در ادامه، سه سناریوی احتمالی قیمت بیتکوین به شما معرفی می‌شود.
سناریوی خوش‌بینانه (Bullish)
در سناریو صعودی بیتکوین، هدف قیمتی بین ۱۰۰,۰۰۰–۱۲۰,۰۰۰ دلار یا بیشتر در نظر گرفته می‌شود.
محرک‌های اصلی
- ورود مداوم سرمایه‌های نهادی از طریق ETF بیتکوین.
- سیاست‌های اقتصادی مثبت مانند کاهش نرخ بهره یا اجرای تسهیل کمی در ایالات متحده.
- قوانین دوستدار رمزارز در دولت ترامپ که پذیرش عمومی را تسهیل می‌کند.
- حمایت قوی سرمایه‌گذاران خرد و نهادی همراه با حجم بالای معاملات.
ورود ۲.۶ میلیارد دلار سرمایه به ETF بیتکوین در چند روز پس از انتخابات و همچنین تقاضای بالای بیتکوین در چرخه‌های هاوینگ باعث کاهش عرضه و افزایش تقاضا می‌شود بر روند صعودی تاثیر به‌سزایی دارند.
بیشتر بخوانید: دامیننس بیت کوین چیست؟
سناریوی بدبینانه (نزولی)
در سناریو نزولی بیتکوین، هدف قیمتی بین ۵۰,۰۰۰–۷۵,۰۰۰ دلار در نظر گرفته می‌شود.
ریسک‌های اصلی
- بی‌ثباتی اقتصادی کلان از جمله تورم بالا یا تنش‌های ژئوپلیتیکی.
- اصلاحات ناشی از معاملات با اهرم بالا، به‌ویژه با توجه به نسبت اهرم زیاد در صرافی‌ها.
- عدم ورود سرمایه‌های تازه و تمرکز سرمایه‌گذاران بر آلت‌کوین‌ها.
حجم بالای معاملات مشتقه ممکن است نوسانات بیشتری نیز ایجاد کند. این موضوع به‌ویژه در زمان انقضای قراردادهای بزرگ در پایان سال شدت پیدا می‌کند.
سناریوی محتاطانه یا ثابت
در سناریو ثابت بیتکوین، هدف قیمتی بین ۸۰,۰۰۰–۹۵,۰۰۰ دلار در نظر گرفته می‌شود.
ویژگی‌ها
- بیتکوین در سطوح بالای کنونی تثبیت شده و با افت‌های جزئی مواجه می‌شود.
- تقاضای نهادی پایدار است اما شدت زیادی ندارد و پذیرش به‌صورت تدریجی ادامه پیدا می‌کند.
- معامله‌گران در محدوده‌های مقاومتی مهم مانند سطح روانی ۱۰۰,۰۰۰ دلار احتیاط بیشتری نشان می‌دهند.
- تثبیت در محدوده ۸۸,۰۰۰–۹۳,۰۰۰ دلار نشان‌دهنده حمایت قوی بازار است اما مقاومتی در برابر عبور از سطوح کلیدی وجود دارد.
سخن آخر
با توجه به احساسات مثبت قوی و افزایش علاقه سرمایه‌گذاران نهادی، به‌نظر می‌رسد روند صعودی بیتکوین برای رسیدن به رکوردهای جدید قیمتی برقرار است. اما با توجه به اهرم بالا و نوسانات موجود، کارشناسان درباره اصلاحات احتمالی نیز هشدار می‌دهند.
انقضای قراردادهای بزرگ آپشن در پایان سال می‌تواند قیمت بیتکوین را به‌شدت تحت تأثیر قرار دهد و رسیدن به مرز ۱۰۰ هزار دلار ممکن اما چالش‌برانگیز باشد. با وجود این، چشم‌انداز بلندمدت بیتکوین همچنان صعودی بوده و سال ۲۰۲۴ به‌عنوان یک سال تعیین‌کننده برای بازار رمزارزها شناخته می‌شود.
سوالات متداول
- آیا قیمت بیتکوین می‌تواند به ۱۰۰,۰۰۰ دلار برسد؟
این موضوع به عوامل مختلفی مانند پذیرش گسترده، شرایط اقتصادی جهانی، و روان‌شناسی بازار بستگی دارد. پیش‌بینی‌ها مثبت است، اما قطعیت ندارد.
- هاوینگ ۲۰۲۴ چقدر می‌تواند قیمت بیتکوین را افزایش دهد؟
هاوینگ معمولاً عرضه بیتکوین را کاهش داده و باعث افزایش قیمت در میان‌مدت می‌شود، اما تأثیر دقیق آن به شرایط بازار و تقاضا بستگی دارد.
- چه عواملی می‌توانند باعث سقوط قیمت بیتکوین شوند؟
مقررات سخت‌گیرانه، کاهش تقاضا، حملات به صرافی‌ها و شرایط اقتصادی نامطلوب از عوامل اصلی سقوط هستند.
- آیا بیتکوین همچنان به عنوان یک دارایی امن شناخته می‌شود؟
بیتکوین به دلیل عدم همبستگی کامل با بازارهای سنتی و عرضه محدود، هنوز به عنوان ذخیره ارزش شناخته می‌شود. اما نوسانات کلی بازار ارزهای دیجیتال ریسک‌های امنیتی را ایجاد می‌کند که نباید از آن‌ها غافل شد.
- بهترین استراتژی‌های سرمایه‌گذاری در بیتکوین در سال ۲۰۲۴ چیست؟
تنوع در سبد دارایی، سرمایه‌گذاری بلندمدت، خرید در زمان کاهش قیمت و استفاده از تحلیل‌های تکنیکال و فاندامنتال از استراتژی‌های بسیار ساده اما کارآمد هستند.
- آیا پیش‌بینی‌های قیمتی کارشناسان قابل اعتماد است؟
پیش‌بینی‌ها به دلیل عدم قطعیت بازار کاملاً دقیق نیستند و باید به‌عنوان راهنما و نه یک تضمین در نظر گرفته شوند.
